Masalah bank unikredit. Bank Italia UniCredit meluncurkan penjualan aset besar

Saya memiliki pengalaman serupa dalam praktik saya. Pada bulan Juni 2010, setelah mengetahui penjualan oleh Barclays Bank dari empat belas kantornya di Rusia, saya membuat asumsi bahwa, . Oh, apa yang kemudian dimulai! Saya mungkin menghabiskan satu jam berbicara dengan perwakilan dari layanan pers bank. Tidak, mereka tidak meneriaki saya, semuanya sangat benar. Tetapi bank sangat tidak senang dengan artikel saya, dan bahkan berkonsultasi dengan pengacara tentang topik ini.

Para bankir tahu apa yang terjadi selanjutnya dengan Barclays Bank, saya akan memberi tahu sisanya. Hanya 8 bulan berlalu, dan pada Februari 2011 diketahui bahwa yang Inggris. Artinya, prediksi saya mulai menjadi kenyataan. 8 bulan lagi berlalu, dan pada Oktober 2011 diketahui. Secara alami, saya menelepon orang PR itu dan mengingatkannya pada percakapan kami, dan dia meminta maaf.

Sekarang, saya merasa seperti sejarah berulang. Kali ini sehubungan dengan putri Rusia (lebih tepatnya, cucu perempuan) dari bank Italia UniCredit. Secara alami, tidak persis. Anda tidak bisa melangkah ke sungai yang sama dua kali. Apa alasan saya harus berpikir begitu?

UniCredit menjual 10% saham di Bank Pekao Polandia pada Juli 2016 seharga €749 juta. Pada saat yang sama, UniCredit menjual 10% saham di broker online FinecoBank seharga 328 juta euro. Sesaat sebelum transaksi ini, dilaporkan bahwa UniCredit mengumumkan tinjauan strategis semua aset setelah penunjukan kepala bank baru dalam upaya untuk meningkatkan ekuitas dan profitabilitas.

Bank terpaksa menjual aset karena situasi keuangan yang menyedihkan. Pada awal Agustus, UniCredit melaporkan penurunan modal inti pada kuartal kedua. Di satu sisi, hal ini menegaskan kecukupan stress test lima puluh satu bank Eropa yang dilakukan pada akhir Juli. Di sisi lain, itu mengungkapkan kurangnya kecukupan tes stres ini. Namun, saya memperingatkan tentang ini di artikel saya.

Menurut tes stres, hanya dengan perkembangan peristiwa negatif (negatif hanya menurut European Banking Regulator, alias otoritas perbankan Eropa, atau EBA) pada akhir 2018, kecukupan modal UniCredit akan turun menjadi 7,1%. Nilai ini di atas minimum yang dipersyaratkan. Dan jika skenario negatif tidak terwujud, maka bank akan baik-baik saja. Seperti semua bank lain dipelajari.

Dan kemudian tiba-tiba ternyata tidak ada hal buruk yang terjadi dalam ekonomi Eropa, dan bank UniCredit sudah membutuhkan modal tambahan. Secara umum, stress test dari otoritas perbankan Eropa adalah surat yang tidak berharga. Ini adalah penipuan, perdukunan, pencuci mata, gertakan, penipuan, tipuan, kelicikan, rias jendela, pembodohan, palsu. Ini adalah penipuan warga yang mudah tertipu. Seperti yang kuharapkan. Anehnya, hampir semua orang membeli kebohongan ini. Termasuk yang disebut "analis". Mereka mendiskusikan hasil tes stres dengan sangat serius, meskipun segera jelas bagi setiap orang yang melek huruf bahwa kondisinya disesuaikan dengan hasil yang positif.

Jadi, tidak ada hal buruk yang terjadi dalam ekonomi Eropa, dan bank Italia UniCredit memiliki masalah. Namun, tidak mengherankan jika bank-bank Italia sedang dalam masalah saat ini. Yang mengejutkan adalah mereka masih hidup (lihat artikel). Tetapi ketika (tepatnya "kapan" dan bukan "jika") masalah akan mulai dalam ekonomi Eropa, dan mereka pasti akan mulai, UniCredit Bank mungkin membutuhkan lebih dari 7-8 miliar euro yang sedang kita bicarakan sekarang. Sekarang bank mungkin menemukan pembeli untuk saham yang baru diterbitkan, dan / atau membatasi dirinya untuk menjual saham kecil pada anak perempuan dan cucu perempuan kecil. Tetapi ketika bank mulai mengalami masalah yang nyata, maka saatnya mungkin tiba untuk penjualan Bank Unicredit.

Tentu, di bank Rusia hari ini mereka menolak untuk percaya ini, dan menolak untuk mengatakan apa-apa tentang hal ini. Layanan pers Bank Unicredit menyatakan bahwa "UniCredit Group tidak mengomentari spekulasi semacam itu, dan kami, sebagai divisi Rusia, tidak memiliki hak untuk mengomentari tindakan dan niat grup apa pun." Tapi ini hari ini. Mari kita tunggu 16 bulan, seperti yang kita lakukan dengan Barclays Bank.

P.S.: Omong-omong, dalam tes stres itu, Raiffeisen-Landesbanken-Holding GmbH Austria bahkan lebih buruk daripada UniCredit Italia. Holding Raiffeisen, yang mencakup bank ini, diwakili di Rusia oleh Raiffeisenbank. Dan bank Rusia kembali pada Maret 2015. Dan pada Januari 2016. Artinya, jika UniCredit masih ada, maka Raiffeisen perlahan mulai mengurangi kehadirannya di Rusia. Jadi, saya tidak mengesampingkan bahwa bank-bank ini akan meninggalkan Rusia pada waktu yang sama, atau hampir pada waktu yang bersamaan.

Di bawah keandalan bank yang kami maksud adalah serangkaian faktor di mana bank dapat memenuhi kewajibannya, memiliki margin keamanan yang memadai dalam situasi krisis, dan tidak melanggar standar dan undang-undang yang ditetapkan oleh Bank Rusia.

Harus diingat bahwa hanya berdasarkan pelaporan tidak mungkin untuk secara akurat menentukan tingkat keandalan bank, sehingga studi di bawah ini bersifat indikatif.

Stabilitas bank adalah kemampuan untuk menahan pengaruh eksternal. Dinamika selama periode tertentu dapat menunjukkan stabilitas (baik perbaikan maupun penurunan) dari berbagai indikator, yang juga dapat menunjukkan stabilitas bank.

Perusahaan Saham Gabungan "UniCredit Bank" adalah terbesar oleh bank Rusia dan menempati urutan ke-9 di antara mereka dalam hal aset bersih.

Sampai dengan tanggal pelaporan (01 Mei 2019), kekayaan bersih UNICREDIT BANK adalah sebesar 1486,79 miliar rubel Per tahun aset meningkat sebesar 8,00%. Pertumbuhan aset bersih negatif mempengaruhi pengembalian aset ROI (data pada tanggal triwulanan terdekat 01 April 2019): laba bersih aset turun sepanjang tahun dari 3,11% menjadi 0,46% .

Dalam hal layanan yang diberikan, bank terutama menarik uang klien dan lebih banyak dana badan hukum(yaitu adalah klien penyelesaian), dan berinvestasi dana terutama Pinjaman.

BANK UNIKREDIT - bank asing anak perusahaan.

BANK UNIKREDIT - ada di daftar gadai , dan Bank Rusia menerima sebagai jaminan obligasi dari lembaga kredit yang bersangkutan; memiliki hak untuk bekerja dengan Dana Pensiun Federasi Rusia dan mungkin melibatkan dananya dalam pengelolaan perwalian, dalam simpanan dan tabungan untuk penyediaan perumahan bagi personel militer; memiliki hak untuk bekerja dengan dana pensiun non-negara yang menyediakan asuransi pensiun wajib , dan dapat menarik tabungan pensiun dan tabungan untuk perumahan bagi personel militer; memiliki hak untuk membuka rekening dan deposito sesuai dengan hukum 213-FZ tanggal 21 Juli 2014. , yaitu organisasi yang memiliki kepentingan strategis untuk kompleks industri militer dan keamanan Federasi Rusia; ke lembaga kredit perwakilan resmi yang ditunjuk dari Bank Rusia.

Likuiditas dan keandalan

Alat likuid bank adalah dana bank yang dapat dengan cepat diubah menjadi uang tunai untuk mengembalikannya kepada nasabah penyimpan. Untuk menilai likuiditas, pertimbangkan jangka waktu sekitar 30 hari, di mana bank akan dapat (atau tidak mampu) memenuhi sebagian kewajiban keuangannya (karena tidak ada bank yang dapat membayar kembali semua kewajiban dalam waktu 30 hari). "Bagian" ini disebut "aliran keluar yang diusulkan". Likuiditas dapat dianggap sebagai komponen penting dari konsep keandalan bank.

Struktur Singkat aset yang sangat likuid disajikan dalam bentuk tabel:

Dari tabel aset likuid, kita melihat bahwa jumlah uang tunai, dana di rekening Bank Rusia, rekening koresponden NOSTRO di bank (bersih), pinjaman antar bank yang ditempatkan hingga 30 hari telah sedikit berubah, jumlah sekuritas yang sangat likuid dari Federasi Rusia, sekuritas sekuritas yang sangat likuid dari bank dan pemerintah, sementara volume aset yang sangat likuid, dengan mempertimbangkan diskon dan penyesuaian (berdasarkan Ordonansi No. 3269-U tanggal 31 Mei 2014), meningkat dari tahun ke tahun. tahun dari 324,54 hingga 393,22 miliar rubel

Struktur kewajiban lancar ditunjukkan pada tabel berikut ini:

Selama periode yang ditinjau, yang terjadi pada basis sumber daya adalah jumlah simpanan individu dengan jangka waktu lebih dari satu tahun, simpanan individu lainnya (termasuk pengusaha individu) (untuk jangka waktu hingga 1 tahun), dan sekuritas sendiri sedikit berubah, jumlah simpanan dan dana lain dari badan hukum (untuk jangka waktu hingga 1 tahun), pinjaman antar bank yang diterima untuk jangka waktu hingga 30 hari, jumlahnya menurun secara signifikan, termasuk. dana saat ini badan hukum (tidak termasuk pengusaha perorangan), rekening koresponden LORO bank, kewajiban pembayaran bunga, tunggakan, hutang dan hutang lainnya, sedangkan arus kas keluar yang diharapkan meningkat dari tahun ke tahun dari 308,10 hingga 364,52 miliar rubel

Saat ini sedang dipertimbangkan, rasio aset yang sangat likuid (dana yang mudah tersedia untuk bank selama bulan depan) dan perkiraan arus keluar kewajiban lancar memberi kita nilai 107.87% apa yang dikatakan margin keamanan yang baik untuk mengatasi kemungkinan keluarnya dana dari nasabah bank.

Sehubungan dengan ini, standar likuiditas instan (H2) dan saat ini (H3) penting untuk dipertimbangkan, yang nilai minimumnya ditetapkan masing-masing sebesar 15% dan 50%. Di sini kita melihat bahwa standar H2 dan H3 sekarang berada di memadai tingkat.

Sekarang mari kita lacak dinamika perubahan indikator likuiditas selama setahun:

Menurut metode median (membuang puncak tajam): jumlah norma likuiditas instan H2 selama di tahun ini cukup besar dan cenderung meningkat, namun selama ini setengah tahun cenderung menurun, jumlah rasio likuiditas saat ini H3 selama di tahun ini cenderung pertumbuhan yang signifikan, tapi untuk yang terakhir setengah tahun cenderung meningkat, dan kehandalan ahli bank selama di tahun ini cenderung tetap hampir tidak berubah, tetapi selama masa lalu setengah tahun cenderung sedikit meningkat.

Koefisien lain untuk menilai likuiditas bank JSC UNICREDIT BANK dapat dilihat pada link ini.

Struktur dan dinamika neraca

Volume aset yang menghasilkan pendapatan bagi bank adalah 90.11% dalam total aset, dan volume kewajiban berbunga adalah 81.29% dalam jumlah kewajiban. Volume aset produktif kira-kira sesuai dengan rata-rata untuk bank Rusia terbesar (87%).

Struktur aset produktif saat ini dan setahun yang lalu:

Kami melihat bahwa jumlah pinjaman antar bank, pinjaman kepada badan hukum, pinjaman kepada individu, wesel sedikit berubah, jumlah investasi dalam operasi leasing dan hak klaim yang diperoleh, investasi dalam sekuritas, dan jumlah total aset pendapatan. meningkat sebesar 8,9% dari 1230,67 hingga 1339,78 miliar rubel

Analisis oleh tingkat keamanan pinjaman yang dikeluarkan, serta strukturnya:

Analisis tabel menunjukkan bahwa bank berfokus pada pinjaman yang terdiversifikasi, bentuk jaminannya adalah hak gadai properti. Tingkat keseluruhan agunan pinjaman cukup tinggi dan kemungkinan gagal bayar pinjaman kemungkinan besar akan diimbangi dengan jumlah agunan.

Struktur singkat kewajiban bunga(yaitu untuk mana bank biasanya membayar bunga kepada klien):

Kami melihat bahwa jumlah Dana bank (kredit antar bank dan rekening koresponden), Dana badan hukum telah sedikit berubah. individu, simpanan individu. orang, dan jumlah total kewajiban bunga meningkat 11,7% dari 1081,97 menjadi 1208,68 miliar rubel

Struktur aset dan kewajiban bank JSC UNICREDIT BANK dapat dipertimbangkan secara lebih rinci.

Profitabilitas

Profitabilitas sumber dana sendiri (dihitung menurut data neraca) menurun dari tahun ke tahun dari 5,61% menjadi 0,61%. Pada saat yang sama, laba atas ekuitas ROE (dihitung pada formulir 102 dan 134) menurun sepanjang tahun dari 18,64% menjadi 3,02%(di sini dan di bawah, data diberikan dalam persen per tahun untuk tanggal triwulanan terdekat).

Margin bunga bersih menurun sepanjang tahun dari 3,07% menjadi 2,67%. Profitabilitas operasi pinjaman menurun sepanjang tahun dari 7,91% menjadi 7,69%. Biaya dana pinjaman telah meningkat sepanjang tahun dari 4,08% menjadi 4,43%. Biaya dana pinjaman dari bank meningkat sepanjang tahun dari 5,46% menjadi 6,80%. Biaya dana rumah tangga (perorangan) menurun dari tahun ke tahun dengan