Kā aprēķināt kreditoru parādu apgrozījumu. Kreditoru parādu apgrozījums: formulas, koeficienti un to nozīme

Kreditoru parādu apgrozījuma koeficients atspoguļo to, cik ātri uzņēmums atmaksā savus parādus. Apzīmējums starptautiskajos standartos – Kreditoru parādu apgrozījuma koeficients. Rādītājs parasti tiek aplūkots kopā ar debitoru parādu apgrozījuma koeficientu. Izmanto uzņēmuma iekšējie dienesti, potenciālie kreditori un investori.

Ekonomiskā jēga un normatīvā nozīme

Kreditoru parādu apgrozījuma koeficients parāda, cik reižu uzņēmums analizētajā periodā atmaksājās ar kreditoriem. Rādītājs tiek aprēķināts par gadu, ceturksni vai mēnesi.

Koeficienta novērtējums netieši norāda uz uzņēmuma likviditāti un maksātspēju. Pirmkārt, šis rādītājs ir saistīts ar kredītrisku. Jo augstāks tas ir, jo ātrāk uzņēmums atmaksā parādus – jo augstāka ir tā maksātspēja.

Uzņēmumam ir kreditoru parādi attiecībā pret ražošanai un pārdošanai nepieciešamo materiālu pārdevējiem, valsti un saviem darbiniekiem un citiem uzņēmumiem.

Apgrozījuma koeficientam nav noteiktas konkrētas standarta vērtības. Bet jo augstāks rādītājs, jo labāka ir likviditāte. Tomēr pārāk augstas vērtības samazina rentabilitāti. Kas nav labi.

Ir pieņemts uzreiz novērtēt divus apgrozījuma rādītājus: kreditoru un debitoru parādus. Ir labi, ja pirmais rādītājs ir lielāks par otro. Šādi rezultāti liecina par uzņēmuma rentabilitātes pieaugumu: uzņēmumam ir vairāk brīvas naudas uzņēmējdarbības veikšanai.

Kreditoru parādu apgrozījuma koeficients: bilances formula

Kkr = ieņēmumi analizētajā laikā / vidējā kreditoru parādu summa.

Mēs atrodam vidējo, dalot visu perioda sākumā un beigās izsniegto kredītu summu ar 2.

Aizstāsim rindas no finanšu pārskatiem formulā:

Kkr = 2110. rindiņa / (1520. rindiņa + 1520. kp. rindiņa) * 0,5.

Skaitītāja vērtība tiek ņemta no peļņas vai zaudējumu aprēķina, saucējam - no bilances.

Nepieciešamie dati no bilances (veidlapa aizpildīta programmā Excel):

Nepieciešamie skaitļi peļņas vai zaudējumu aprēķinā:

Uz atsevišķas lapas mēs sastādām tabulu koeficienta aprēķināšanai. Formulā saites uz šūnām aizstājam ar atbilstošajiem datiem:

Skaitļi par 2011. un 2012. gadu pieņemts patvaļīgi.

Tagad aprēķināsim kreditoru parādu apgrozījuma koeficientu dienās.

Kreditoru parādu apgrozījuma formula

Lai to izdarītu, jums ir jāpārvērš aprēķinātais koeficients apgrozījuma periodā. Jaunais rādītājs atspoguļos vidējo dienu skaitu, kas uzņēmumam nepieciešams kredītu atmaksai.

Konversijas formula izskatās šādi:

Ko šie skaitļi nozīmē? Piemēram, 2012. gadā vidējais viena kreditoru parādu apgrozījuma ilgums bija 48,60 dienas. Aptuveni tik daudz uzņēmumam nepieciešams dzēst visus parādus ar kreditoriem.

Dinamikas skaidrības un analīzes labad grafikā tiek parādīts:

Uzņēmuma maksimālā likviditāte analizētajā periodā bija 2011.gadā, jo parāda atmaksas ātrums (salīdzinot ar 2015.gadu) bija gandrīz 3 reizes lielāks.

Grafikā parādīsim apgrozījuma periodu:

Garākais kreditoru parādu atmaksas termiņš 2015. gadā bija 86,70 dienas. Tas nozīmē:

iespējams, ka uzņēmumam ir grūtības pārdot produktus un gūt ieņēmumus;
ar būtisku nodokļu sloga pieaugumu, obligāto maksājumu apjomiem budžetā u.c.

Lai precīzāk diagnosticētu problēmas, ir jāaprēķina un jāaplūko citi uzņēmējdarbības aktivitātes rādītāji.

Definīcija

Kreditoru parādu apgrozījums Kreditoru parādu apgrozījuma koeficients ir rādītājs tam, cik ātri organizācija atmaksā savus parādus piegādātājiem un darbuzņēmējiem.

Kreditoru parādu apgrozījums (nianses)

Šī attiecība parāda, cik reizes (parasti gadā) uzņēmums ir atmaksājis vidējo kreditoru parādu summu.

Tāpat kā debitoru parādu apgrozījums, arī kreditoru parādu apgrozījums tiek izmantots, lai novērtētu organizācijas naudas plūsmas un aprēķinu efektivitāti.

Aprēķins (formula)

Kreditoru parādu apgrozījums tiek aprēķināts kā iegūto resursu izmaksu attiecība pret vidējo kreditoru summu par periodu (parasti ne visi, bet tikai tie, kas saistīti ar uzņēmuma pamatdarbību).

Kreditoru parādu apgrozījums (attiecība) = Pirkumi / Vidējie kreditoru parādi

Tā kā pirkuma rādītājs finanšu pārskatos nav iekļauts, tiek izmantota vienkāršota aprēķina iespēja:

Pirkumi = pārdošanas izmaksas + (beigu krājumi — sākuma krājumi)

Krievijas praksē bieži tiek izmantota tradicionālāka aprēķina iespēja, kad pirkumu vietā tiek ņemti ieņēmumi par periodu.

Tāpat jāņem vērā, ka formulas skaitītājs un saucējs ir salīdzināmi, ņemot vērā PVN. Tie. ja Pirkumi tiek ņemti bez PVN (un pēc iepriekš minētās vienkāršotās formulas tas notiks), tad ir loģiski notīrīt maksājamos kontus no PVN.

Papildus koeficienta (“apgriezienu skaita”) aprēķināšanai ir ierasts aprēķināt apgrozījumu dienās:

Kreditoru apgrozījums dienās = 365 / Kreditoru parādu apgrozījuma koeficients

Rezultāts ir vidējais dienu skaits, kad piegādātāja rēķini paliek neapmaksāti.

Normālā vērtība

Kreditoru parādu apgrozījums lielā mērā ir atkarīgs no nozares un organizācijas darbības mēroga. Kreditoriem priekšroka tiek dota lielākam apgrozījuma rādītājam, savukārt pati organizācija ir izdevīgāka ar zemu koeficientu, kas tai ļauj nesamaksāto parādu atlikumu kā bezmaksas finansējuma avotu savām pašreizējām darbībām.

Kreditoru parādu apgrozījums ir rādītājs, kas parāda, cik ātri uzņēmums spēj nomaksāt savus parādus piegādātājiem, darbuzņēmējiem un citiem darījumu partneriem. Tā aprēķins parasti tiek veikts, kad tiek pieņemts lēmums par sadarbību starp diviem uzņēmumiem (piemēram, pārdevēju un pircēju).

Kreditoru parādu apgrozījums sniedz skaidru priekšstatu par darījuma partnera maksātspēju. Tas pasargā no neizdevīgiem darījumiem un ļauj slēgt līgumus tikai ar uzticamiem, finansiāli stabiliem uzņēmumiem.

Kreditoru parādu apgrozījuma aprēķināšanas formula

Ir divi veidi, kā aprēķināt apgrozījumu:

Ņemot vērā ražošanas izmaksas;
Ieskaitot ieņēmumus.

Katrā no šīm metodēm tiek aprēķināts viens un tas pats rādītājs - kreditoru parādu apgrozījuma koeficients. Ņemot vērā ražošanas izmaksas, koeficientu var aprēķināt, izmantojot šādu formulu:

Kokz = Srt\Skz, kur:

Kokz – nepieciešamais apgrozījuma koeficients;
Срт – pārdoto preču pašizmaksa;
SKZ ir kreditoru parādu vidējais rādītājs.

Savukārt vidējo kreditoru parādu (Akz) ir ļoti viegli aprēķināt. Lai to izdarītu, jums jāzina parāds norēķinu perioda sākumā un beigās, pēc tam:

Skz = (Kznp + Kzkp)/2.

Lai aprēķinātu kreditoru parādu apgrozījuma koeficientu, izmantojot ieņēmumus, tiek izmantota cita formula:

Kokz = V\Skz, kur:

Kokz – kreditoru parādu apgrozījuma koeficients;
B – ieņēmumu apjoms;
SKZ ir vidējie kreditoru parādi, kas tiek aprēķināti tāpat kā iepriekšējā metodē.

Tiek uzskatīts, ka precīzāk ir aprēķināt koeficientu, ņemot vērā ražošanas izmaksas. Krievijā šī metode tiek izmantota visbiežāk. Izvēle izskaidrojama ar to, ka, aprēķinot, ņemot vērā ieņēmumus, koeficients var būt nedaudz izkropļots dažādu preču uzcenojumu dēļ.

Kreditoru parādu apgrozījuma aprēķināšanas formula dienās

Lai novērtētu darījuma partnera maksātspēju un identificētu potenciālā partnera finansiālo stāvokli, nedaudz ērtāk ir izmantot apgrozījuma aprēķinu dienās. Kopā ar apgrozījuma koeficientu var aprēķināt kreditoru parādu apgrozījuma periodu. Tas tiek darīts pēc formulas:

Pokz = T/Kokz, kur:

Pokz – kreditoru parādu apgrozījuma periods;
T – norēķinu periods dienās;
Kokz – kreditoru parādu apgrozījuma koeficients.

Jo īsāks saņemtais periods (Pokz), jo ātrāk partneris dzēsīs parādus. Nav ieteicams sadarboties ar uzņēmumiem, kuru apgrozījuma periods ir vairāk dienu nekā partneris var piedāvāt atlikšanu. Šajā gadījumā risks nesaņemt savu naudu laikā ir ļoti augsts.

Kā apgrozījums ietekmē uzņēmuma finansiālo stāvokli?

Protams, aprēķinot apgrozījuma rādītājus, jāņem vērā situācija kompleksā:

Noteikti var teikt, ka augsts kreditoru parādu apgrozījuma rādītājs liecina par uzņēmuma finansiālo stabilitāti – ar šādu partneri var strādāt.

Papildu analīzi var veikt, aprēķinot debitoru parādus. Ja tā vērtība ir lielāka par kreditoru parādu rādītāju, uzņēmums spēs tikt galā ar kredītsaistībām.

Taču zema kreditoru parādu attiecība ir izdevīga pašam uzņēmumam – tas ļauj tam “brīvā” periodā noteiktu dienu skaitu izmantot darījuma partnera aktīvus.

Šie ir aprēķini šādām parāda saistībām:

Parādu summas par sniegtajiem pakalpojumiem un veiktajiem darbiem, kā arī izmantotajiem materiāliem.
Atmaksa par pārdotajām precēm.
Budžeta maksājumi, jo īpaši iedzīvotāju ienākuma nodoklis.
Parādi visiem.
Algas un izdevumi.
Maksājumi dividenžu dibinātājiem.
Avansu atmaksa un norēķini ar kreditoriem.

Saskaņā ar normatīvajiem dokumentiem apgrozījums nedrīkst būt ilgāks par 40 dienām.

Uzņēmuma finansiālā stāvokļa noteikšana

Apgrozījuma analīze ir nepieciešama, lai novērtētu uzņēmuma finansiālo stāvokli. Kompetenta pārbaude, izmantojot ekonomiskās formulas, ir paredzēta pārskatos uzņēmumu vadītājiem, investoriem un kreditoriem.

Aprēķins tiek veikts pēc galvenajiem rādītājiem, no kuriem galvenais ir kreditoru parādu apgrozījuma koeficients. Jo augstāks šis rādītājs, jo labāka ir uzņēmuma likviditāte. Tās vērtību apgrozījumā parāda pēc šādas formulas: Kreditoru parādu apgrozījuma koeficients (ACR) = preču izmaksas / vidējie gada kreditoru parādi (kopējais parāds gada sākumā un beigās, dalīts ar divi)

Šī vērtība ir lielāka, jo ātrāk uzņēmums spēj atmaksāt parādus. Tas uzskatāmi parāda, cik reizes gada laikā uzņēmums spējis samaksāt parādus kreditoriem. Apgrozījuma pieaugums liecina par uzņēmējdarbības aktivitātes pieaugumu.

Ar pareizu biznesa vadības stratēģiju skaidras naudas atlikums, kad maksājumi tiek atlikti, vispirms var nedaudz samazināties un pēc tam sākt augt. Šim parametram nav normatīvi apstiprinātu vērtību. Lai izmantotu parādu kā papildu finansējuma avotu, uzņēmumam ir izdevīgi saglabāt zemu koeficientu sākotnējā posmā.

Uzņēmuma darbības novērtēšanas parametri

Kreditoru parādu apgrozījuma ilgums

To aprēķina kā dienu skaita attiecību gadā pret KKZ, pamatojoties uz grāmatvedības datiem. Jo zemāks šis parametrs, jo mazāk laika ir nepieciešams daļā, kas attiecas uz konta apgrozījumu. Parasti termiņš tiek skatīts saskaņā ar darījumu slēgšanas noteikumiem ar fiziskām un juridiskām personām.

Apgrozījuma periods

Rādītājs parāda vidējo parādu aprites laiku un tiek aprēķināts šādi: Kreditoru parādu apgrozījuma periods = perioda ilgums dienās / kreditoru parādu apgrozījuma koeficients

Šis laika rādītājs raksturo vidējo atlikšanas laiku maksājumiem, kas jāveic, lai samaksātu piegādātājiem un kreditoriem. Tas nozīmē, ka tas parāda, cik dienas nepieciešams, lai aizdevumu pārvērstu naudā.

Apgrozījuma ilgums

Apgrozījuma ilgums = (vidēji gada kreditoru parādi / summa, kas gadā iztērēta pirkumiem) x 365 = dienu skaits

Šis rādītājs kalpo, lai skaidri parādītu vidējo kalendāro dienu skaitu, kas nepieciešams, lai norēķinātos ar struktūrām, kas veic pirkumus, lai nodrošinātu uzņēmuma darbību.

Apgrozījumu ietekmē tādi faktori kā uzņēmuma darbības veids, ražošanas apjoms un nozares specifika, kurā minētie rādītāji tiek salīdzināti ar līdzīgiem vadošo uzņēmumu rādītājiem.

Kompetentam vadītājam ir jāorganizē uzņēmuma darbs tā, lai visi radušies parādi tiktu atmaksāti laikā. Tāpēc katru gadu ir nepieciešams aprēķināt ekonomiskos rādītājus un veikt salīdzinošo analīzi efektīvam darbam.

1. definīcija

Kreditoru parādi ir organizācijas parādu veids citām struktūrām, kas šai vienībai ir pilnībā jāatmaksā.

Kreditoru parādi parasti rodas, kad pakalpojumu (preču) saņemšanas datums nesakrīt ar faktisko maksājuma datumu.

Kreditoru parādu esamība uzņēmumā nav labvēlīgs faktors un samazina kvalitātes rādītājus uzņēmuma finansiālā stāvokļa novērtēšanai.

Lai analizētu kreditoru parādu pārvaldības efektivitāti uzņēmumā, visbiežāk tiek izmantoti šādi koeficienti:

apgrozījuma koeficients,
uzņēmuma atkarības koeficients no kreditoru parādiem;
kreditoru parādu atmaksas termiņš,
pašfinansējuma koeficients;
kreditoru parādu rentabilitāte un citi.

Izvēloties, kurš no norādītajiem rādītājiem (koeficientiem) tiks analizēts organizācijas kreditoru parādu stāvoklis, jāatceras, ka kvalitatīvu kontroles sistēmu nevajadzētu pārslogot ar aprēķiniem. Tāpēc ir pamatoti kreditoru parādu analīzē iekļaut tikai tos rādītājus, kas ir vispiemērotākie konkrētai organizācijai un iekļaujas tās finanšu rādītāju sistēmā.

Apgrozījuma koeficients

Apskatīsim, kā tiek noteikts kreditoru parādu apgrozījuma koeficients, analizējot šāda veida organizācijas parādus. Šis koeficients parāda, cik ātri organizācija veic norēķinus ar saviem darījumu partneriem. Formula, ko izmanto, lai aprēķinātu apgrozījuma koeficienta vērtību, ir:

Kreditoru parādu apgrozījuma koeficientu var aprēķināt, pamatojoties uz datiem par preču, pakalpojumu un darba izmaksām. Šo rādītāju ieteicams pētīt vairākos periodos dinamikā, kā arī salīdzināt ar debitoru parādu apgrozījuma rādītāju.

Atmaksas termiņa aprēķins

Kreditoru parādu periodu dažreiz sauc arī par apgrozījuma periodu. Tā sniedz analīzes lietotājam informāciju par to, cik dienas vidēji organizācijai nepieciešams, lai samaksātu savus parādus. Lai aprēķinātu šo atmaksas termiņu, izmantojiet šādu formulu:

1. piezīme

Ideālā gadījumā kreditoru parādiem, kas nav nokavēti, atmaksas termiņam vajadzētu būt vienādam vai garākam par debitoru parādu atmaksas periodu.

Uzņēmuma atkarība no kreditoru parādiem

Uzņēmuma atkarība no kreditoru parādu koeficienta atspoguļo to, kādu daļu no organizācijas aktīviem finansē tās kreditori. Analizējot šo koeficientu, ir svarīgi ņemt vērā nozares specifiku, kurā organizācija darbojas, kā arī to, ka tas ir izraisījis atkarības veidošanos neatkarīgi no tā, vai tā ir īslaicīga vai ilgstoša.

Organizācijas atkarības koeficients no kreditoru parādiem tiek aprēķināts, izmantojot šādu formulu:

Organizācijas pašfinansējuma koeficienta aprēķins

Pašfinansējuma koeficientu dažreiz sauc arī par organizācijas finansiālās neatkarības koeficientu. Tas atspoguļo organizācijas parādu īpatsvaru, ko var atmaksāt, izmantojot savu kapitālu.

Kreditoru parādu apgrozījums ir laika rādītājs, kurā uzņēmums maksā savu parādu darījuma partneriem, piemēram, piegādātājiem. Vispārējā nozīmē apgrozījuma periods ļauj novērtēt uzņēmuma maksātspēju, kas ir svarīgi piegādātājiem un darbuzņēmējiem, pieņemot lēmumus par sadarbību ar konkrēto uzņēmumu. Šo rādītāju investori izmanto arī uzņēmuma vērtēšanas procesā, kā arī ņem vērā, pieņemot lēmumu par savu līdzekļu ieguldīšanu.

Dažādu līmeņu analītiķi izmanto kreditoru parādu (AP) apgrozījuma periodu, lai novērtētu uzņēmumus. Galvenie kredīta parādu apgrozījuma rādītāji:

Apgrozījuma koeficients;
Apgrozījums dienās.

Koeficientu var aprēķināt, pamatojoties uz finanšu pārskatu datiem, izmantojot vispārpieņemto formulu:

Pārdošanas apgrozījums = Pārdoto preču izmaksas/ Vidējā pārdošanas vērtība

Ekonomiskā nozīmē šeit pārdoto preču izmaksas attiecas uz pārdošanas izmaksu un krājumu izmaiņu summu attiecīgajā periodā. Parāda vidējo vērtību aprēķina kā vidējo no parāda summas perioda sākumā un beigās. Detalizētāka formula izskatās šādi:

Apjoma koeficients = (Pārdošana + (krājumi perioda beigās - krājumi perioda sākumā))/((Parāds perioda beigās + Parāds perioda sākumā) * 0,5)

Šo formulu var piemērot jebkuram uzņēmumam, kas publicē savus finanšu pārskatus. Ir svarīgi pievērst uzmanību rādītāju, ieskaitot PVN, salīdzināmībai: nereti nepieredzējuši analītiķi pieļauj kļūdu, skaitītājā un saucējā ievietojot nesalīdzināmus rādītājus, piemēram, pārdošanas izmaksas ar PVN un kreditoru parādi bez PVN.

Papildus koeficientam tiek aprēķināts kreditoru parādu apgrozījums dienās, kura formula izskatās šādi:

KZ apgrozījums = 365/KZ apgrozījuma attiecība

Aplūkojot kreditoru parādu apgrozījuma periodu, formula parāda vidējo dienu skaitu, kas paiet no brīža, kad uzņēmums sniedz pakalpojumu, līdz tā samaksai.

Praksē tiek izmantots arī aprēķins, izmantojot vienkāršotu formulu, izmantojot ieņēmumus skaitītājā:

Īstermiņa koeficienta apjoms = Ieņēmumi/Īstermiņa vērtības vidējā gada vērtība

Bieži vien finanšu pārskatu lietotājiem ir jāaprēķina šī attiecība, izmantojot bilances datus. To var izdarīt, izmantojot šādas formulas:

Okz = 2120. rindiņa + (1210 kp rindiņa — 1210 np rindiņa)/(1520 np rindiņa + 1520 np rindiņa) x 0,5
Okz = 2110. rinda/(1520 np rindiņa + 1520 kp rindiņa) x 0,5

Koeficientu vērtības

Saskaņā ar Krievijas Ekonomikas attīstības ministrijas rīkojumu Nr. 373/pr īstermiņa aktīvu aprites ilgums nedrīkst pārsniegt 40 kalendārās dienas.

Vadības ziņā šī rādītāja normālā vērtība var būt atkarīga no daudziem dažādiem faktoriem, piemēram, nozares, uzņēmuma lieluma utt. No uzņēmuma viedokļa izdevīgāk ir ar zemu koeficientu. , jo tas nozīmē, ka līdzekļi ilgāk paliek uzņēmuma kontos un tiek izmantoti kārtējo darbību finansēšanai, turklāt bez maksas, jo tas nav parāds. Banku vai dažādu finanšu tirgus instrumentu kreditēšanas gadījumā uzņēmums maksātu procentus par līdzekļu izmantošanu, taču KZ šādas prasības nav.

No piegādātāju un darbuzņēmēju viedokļa augsts apgrozījuma koeficients ir izdevīgāks, jo aizdevējs ir ieinteresēts ātrākā apmaksā par saviem pakalpojumiem un labprātāk sadarbojas ar uzņēmumiem ar augstu apgrozījuma koeficientu.

Pirmkārt, uzņēmuma likviditātes novērtēšanā liela nozīme ir rādītājam, kas parāda apmaksas ātrumu par saņemtajām precēm un pakalpojumiem. Bieži tiek aprēķināta debitoru un kreditoru apgrozījuma attiecība, kā rezultātā tiek iegūta jauna attiecība: ja tā ir lielāka par vienu (tas ir, debitoru parādi apgriežas ātrāk nekā debitoru parādi), tad uzņēmumam tas ir pozitīvs faktors. attiecībā uz mijiedarbību ar piegādātājiem un darbuzņēmējiem.

Augsta KZ apgrozījuma koeficienta vērtība liecina arī par uzņēmuma finansiālo stabilitāti: tam vienmēr ir līdzekļi, lai samaksātu par saņemtajām precēm un pakalpojumiem. Rādītājs var pieaugt gan parādu apjoma samazināšanās, gan darbības rādītāju uzlabošanās (tirdzniecības pieauguma vai izmaksu samazināšanas) dēļ.

Tādējādi kreditoru parādu analīzi uzņēmumi izmanto iekšējai vadībai, kā arī abpusēji izdevīgai sadarbībai ar piegādātājiem un klientiem. Organizācijas analizē savu apgrozījuma periodu, lai līdzsvarotu starp rentablu savas darbības finansēšanu un labu reputāciju. Turklāt uzņēmumam ir noderīgi zināt savu klientu apgrozījumu, lai saprastu, cik ātri tas saņems samaksu par savām precēm un pakalpojumiem.

Uzmanību, tikai ŠODIEN!